Împrumuturile bancare către sectorul privat din România au ajuns în 2016 la un nivel de 50 de miliarde de dolari, mai mic cu 26% față de nivelul înregistrat în 2008 (70 de miliarde de dolari) și au afectat creșterea economică, dezvăluie un studiu realizat de rețeaua de consultanță și audit UHY.
Pe de altă parte, la nivelul tuturor celor 24 de țări studiate la nivel mondial, împrumuturile bancare către sectorul privat au crescut în medie cu 24% în aceeași perioadă în termeni absoluți.
Împrumuturile bancare către companii crescuseră în perioada premergătoare aderării României la UE în 2006, dar a continuat să scadă din cauza lipsei de încredere în economie pe termen lung din partea sectoarelor bancar și de afaceri. Mai mult, numeroase așteptări de creștere economică asumate înainte de aderarea la UE nu au fost îndeplinite.
Împrumuturile bancare către sectorul privat au înregistrat în medie o scădere de 25% anul trecut față de perioada de dinaintea crizei creditelor la nivelul țărilor europene studiate, suma totală acordată companiilor în 2016 fiind de 12,2 mii de miliarde de dolari, în scădere de la 16,3 mii de miliarde de dolari, suma raportată în 2008.
Economiile europene sunt în general cele mai afectate
UHY a dezvăluit că țări precum Spania și Irlanda, care au fost cele mai afectate de criza bancară, înregistrează cea mai lentă revenire în ceea ce privește creditarea sectorului privat.
Împrumuturile bancare către sectorul privat din Irlanda se află la 69% sub nivelul din 2008 (148 miliarde dolari în 2016, în scădere de la 475 miliarde dolari), în vreme ce în Spania, gradul de împrumutare este cu 51% mai redus.
Chiar și în Germania, văzută la scară largă ca motorul economic al Europei, a apărut o scădere de 21%, nivelul de creditare coborând la 2,6 mii de miliarde de dolari anul trecut de la 3,8 mii de miliarde de dolari în 2008.
„După aproape un deceniu de la criza financiară globală, numeroase întreprinderi românești mici și mijlocii încă suferă de un deficit de credite. Pe măsură ce autoritățile de reglementare au forțat băncile să-și consolideze bilanțurile și să reducă riscurile, numeroase IMM-uri au descoperit că accesul la credite a fost redus semnificativ. În vreme ce anumite companii mai mari au reușit să ocolească acest impediment prin accesarea pieței de obligațiuni, există slabe șanse ca afacerile mai mici să beneficieze de această opțiune”, spune Andreea Tudose, audit manager în cadrul UHY Audit CD.
Crizele economice recente din anumite țări din zona Euro și perspectiva Brexitului continuă să afecteze încrederea creditorilor. La nivel european, acest lucru face ca drumul către recuperare să devină o călătorie chiar mai anevoioasă, având în vedere că și cele mai solide economii sunt afectate negativ.
Împrumuturi acordate companiilor. Sursa: UHY
Un studiu recent al Băncii Naționale a României, bazat pe sondaje efectuate în rândul întreprinderilor, dezvăluie faptul că acestea se așteaptă ca guvernul să revadă o serie de aspecte pentru a stimula creșterea economică și a întreprinderilor, inclusiv ratele de impozitare, disponibilitatea forței de muncă și gradul de reglementare.”
Economiile G7 au rămas mult în urma BRIC
UHY adaugă faptul că grupul G7 al principalelor economii mondiale rămâne de asemenea în urmă – în vreme ce economiile BRIC avansează. În medie, țările G7 au înregistrat o scădere de 1% în termeni reali în această perioadă, în vreme ce grupul BRIC (Brazilia, Rusia, India, China) a beneficiat de o creștere medie de 209%.
China se află în topul listei UHY, cu un nivel de creditare din partea sistemului bancar către sectorul privat care a ajuns la 270% în perioada 2008 și 2016.
„Este discutabil dacă apetitul de acordare a creditelor către BRIC și alte economii emergente este unul sustenabil, pe măsură ce nivelul datoriei crește, iar ritmul creșterii economice scade în țări precum China. Abilitățile companiilor de a-și gestiona împrumuturile vor fi mai intens examinate”, explică Andreea Tudose.
Mai mult, dacă ratele dobânzilor, în special în SUA, ar crește, acest lucru ar putea bloca acordarea de împrumuturi atât în țările dezvoltate, cât și în cele emergente, companiile devenind mai atente atunci când vor solicita împrumuturi mai costisitoare.
Sursa: Finanțarea bancară a companiilor din România a scăzut cu 20 mld. dolari în 2016 față de 2008
